中小企业新型融资方式探讨

随着我国经济的不断发展，中小企业在国民经济中的地位日益重要，中小企业在发展过程中普遍面临着资金不足、融资难的问题。为了缓解这一问题，我国政府积极鼓励中小企业创新融资方式，发展新型融资渠道。从中小企业融资的现状入手，探讨中小企业新型融资方式，以期为中小企业融资提供有益的参考。

中小企业融资现状

中小企业在我国经济发展中扮演着重要角色，中小企业在发展过程中普遍面临着资金短缺的问题。据统计，中小企业贷款需求占银行贷款总额的70%左右，实际获得的贷款仅占需求的四分之一左右。原因主要有以下几点：

1. 中小企业自身原因。中小企业规模较小，财务状况相对较差，信用等级较低，这导致银行对其信用评估的标准较高，贷款难度较大。

中小企业新型融资方式探讨 图1

2. 银行原因。银行作为creditor，对中小企业风险的承受能力相对较弱，加上中小企业贷款金额小、期限短，利润较低，导致银行贷款意愿不高。

3. 政策原因。过去我国政策对中小企业融资支持不够，中小企业融资渠道较为单一，主要依赖银行贷款。

中小企业新型融资方式探讨

（一）供应链金融

供应链金融是一种基于供应链的融资方式，通过供应链中的核心企业、供应商、物流企业等各方共同参与，为中小企业提供资金支持。供应链金融的核心思想是依托供应链条上的信息流、物流和资金流，为中小企业提供灵活、便捷的融资服务。供应链金融在我国已经得到了广泛的应用，如蚂蚁金服的“蚂蚁供应链金融”等。

（二）互联网金融

互联网金融是指基于互联网技术，利用大数据、云计算、人工智能等手段，为中小企业提供各类金融服务。互联网金融在融资方面的优势在于可以突破地域限制，降低融资成本，提高融资效率。我国互联网金融发展迅速，P2P借贷、在线供应链金融等模式广泛应用。

（三）股权融资

股权融资是指企业通过发行股票筹集资金的一种方式。股权融资的优点在于可以为企业提供长期、稳定的资金来源，降低融资成本。股权融资的缺点在于可能导致股东权益被稀释，影响企业控制权。中小企业可以通过股权融资的方式筹集资金，如阿里巴巴的“阿里巴巴股权融资”等。

（四）融资租赁

融资租赁是指企业通过与租赁公司签订租赁合同，将购置设备的资金负担分摊到租赁期内，从而缓解资金压力的一种方式。融资租赁的优点在于可以为企业提供灵活的融资方式，降低设备购置成本，提高资金使用效率。中小企业可以通过融资租赁的方式筹集资金，如华为的“华为融资租赁”等。

中小企业新型融资方式的发展对缓解中小企业融资难问题具有重要意义。中小企业在选择融资方式时，应综合考虑融资成本、融资效率、企业风险等因素，选择适合自己的融资方式。政府部门也应继续加大对中小企业的金融支持力度，为中小企业提供更为便利、灵活的融资渠道。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）